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Joshua & White Technologies: Balances al 31 de diciembre (Miles de dlares) Activos 2016 2015 Efectivo y equivalentes de efectivo $21,000 $20,000 Inversiones a corto
Joshua & White Technologies: Balances al 31 de diciembre | ||||||
(Miles de dlares) | ||||||
Activos | 2016 | 2015 | ||||
Efectivo y equivalentes de efectivo | $21,000 | $20,000 | ||||
Inversiones a corto plazo | 3,759 | 3,240 | ||||
Cuentas por cobrar | 52,500 | 48,000 | ||||
Inventarios | 84,000 | 56,000 | ||||
Total de activos corrientes | $161,259 | $127,240 | ||||
Activos fijos netos | 218.400 | 200,000 | ||||
Los activos totales | $379,659 | $327,240 | ||||
Compromisos y equidad | ||||||
Cuentas por pagar | $33,600 | $32,000 | ||||
acumulaciones | 12,600 | 12,000 | ||||
Pagar | 19,929 | 6,480 | ||||
Total pasivos corrientes | $66,129 | $ 50,480 | ||||
Deuda a largo plazo | 67,662 | 58,320 | ||||
Responsabilidad total | $ 133,791 | $108,800 | ||||
Acciones comunes | 183,793 | 178,440 | ||||
Ganancias retenidas | 62,075 | 40.000 | ||||
Capital comn total | $245,868 | $218,440 | ||||
Pasivo total y patrimonio | $379,659 | $327,240 | ||||
Joshua & White Technologies Estados de resultados al 31 de diciembre | ||||||
(Miles de dlares) | ||||||
2016 | 2015 | |||||
Ventas | $420,000 | $400,000 | ||||
COGS excepto excluyendo depr. y amort. | 300.000 | 298,000 | ||||
Depreciacin y amortizacin | 19,660 | 18,000 | ||||
Otros gastos operacionales | 27,600 | 22,000 | ||||
EBIT | $72,740 | $62,000 | ||||
Gastos por intereses | 5,740 | 4,460 | ||||
EBT | $67,000 | $57,540 | ||||
Impuestos (40%) | 26,800 | 23,016 | ||||
Lngresos netos | $40,200 | $34,524 | ||||
Dividendos comunes | $18,125 | $17,262 | ||||
Adicin a ganancias retenidas | $22,075 | $17,262 | ||||
Otros datos | 2016 | 2015 | ||||
Precio de las acciones de fin de ao | $90.00 | $96.00 | ||||
# de acciones (Miles) | 4,052 | 4,000 | ||||
Pago de arrendamiento (Miles de dlares) | $20,000 | $20,000 | ||||
Pago del fondo de amortizacin (Miles de dlares) | $5,000 | $5,000 | ||||
Analisis de proporcin | 2016 | 2015 | promedio de la industria | |||
Razones de Liquidez | ||||||
Radio actual | 2.44 | 2.52 | 2.58 | |||
Razn rpida | 1.17 | 1.41 | 1.53 | |||
ndices de gestin de activos | ||||||
Rotacin de inventario (Costo de ventas total/Inventarios) | 5.00 | 7.14 | 7.69 | |||
Das de ventas pendientes | 45.63 | 43.80 | 47.45 | |||
Rotacin de activos fijos | 1.92 | 2.00 | 2.04 | |||
Rotacin de activos totales | 1.11 | 1.22 | 1.23 | |||
Ratios de gestin de la deuda | ||||||
Relacin de endeudamiento (Deuda total a activos) | 23,1% | 20,0% | 20,0% | |||
Razn de pasivos a activos | 35,2% | 33,2% | 32,1% | |||
Relacin veces-inters-ganado | 12.67 | 13.90 | 15.33 | |||
Ratio de cobertura EBITDA | 4.37 | 4.09 | 4.18 | |||
Razones de Rentabilidad | ||||||
Margen de beneficio | 9,57% | 8,63% | 8,86% | |||
Poder adquisitivo bsico | 19,16% | 18,95% | 19,48% | |||
Rendimiento de los activos | 10,59% | 10,55% | 10,93% | |||
Rentabilidad sobre recursos propios | 16,35% | 1,80% | 16,10% | |||
Razones de valor de mercado | ||||||
Ganancias por accin | $9.92 | $8.63 | N / A | |||
Relacin precio-beneficio | 9.07 | 11.12 | 10.65 | |||
Flujo de caja por accin | $14.77 | $13.13 | N / A | |||
Relacin precio-flujo de caja | 6.09 | 7.31 | 7.11 | |||
Libro evaluado por compartir | $60.68 | $54.61 | N / A | |||
Mercado-a-libro cociente | 1.48 | 1.76 | 1.72 | |||
a. Ha mejorado o empeorado la posicin de liquidez de Joshua & White? Explicar. | ||||||
Se agrav porque el ratio rpido ha bajado bastante | ||||||
b. Ha mejorado o empeorado la capacidad de Joshua & White para administrar sus activos? Explicar. | ||||||
Los activos han mejorado un poco pero las raciones no. La rotacin del inventario ha empeorado, lo que significa que tal vez haya un problema mayor all. | ||||||
C. Cmo ha cambiado la rentabilidad de Joshua & White durante el ltimo ao? | ||||||
todos los mrgenes de beneficio han aumentado y estn por encima del estndar de la industria | ||||||
d. Realice un anlisis Du Pont extendido para Joshua & White para 2008 y 2009. | ||||||
ROE = | PM x | Facturacin TA x Multiplicador de Patrimonio | ||||
2016 | 16,35% | 9,57% | 1.11 | 1.54 | ||
2015 | 15,80% | 8,63% | 1.22 | 1.50 | ||
mi. Realice un anlisis de tamao comn. Qu ha pasado con la composicin? | ||||||
(es decir, porcentaje en cada categora) de activos y pasivos? | ||||||
Hojas de balance de tamao comn | ||||||
Activos | 2016 | 2015 | ||||
Efectivo y equivalentes de efectivo | 6,0% | 6,0% | ||||
Inversiones a corto plazo | 1,0% | 1,0% | ||||
Cuentas por cobrar | 14,0% | 15,0% | ||||
Inventarios | 22,0% | 17,0% | ||||
Total de activos corrientes | 42,0% | 39,0% | ||||
Activos fijos netos | 58,0% | 61,0% | ||||
Los activos totales | 100,0% | |||||
Compromisos y equidad | 2016 | 2015 | ||||
Cuentas por pagar | 9,0% | 2,0% | ||||
acumulaciones | 3,0% | 4,0% | ||||
Pagar | 5,0% | 2,0% | ||||
Total pasivos corrientes | 17,0% | 15,0% | ||||
Deuda a largo plazo | 18,0% | 18,0% | ||||
Responsabilidad total | ||||||
Acciones comunes | 48,0% | 55,0% | ||||
Ganancias retenidas | 16,0% | 12,0% | ||||
Capital comn total | 65,0% | 67,0% | ||||
Pasivo total y patrimonio | 100,0% | 100,0% | ||||
Declaraciones de ingresos de tamao comn | 2016 | 2015 | ||||
Ventas | $ 4,200.00 | $ 4,000.00 | ||||
COGS excepto excluyendo depr. y amort. | $ 3,000.00 | $ 2,980.00 | ||||
Depreciacin y amortizacin | $ 19,660.00 | $ 18,000.00 | ||||
Otros gastos operacionales | $ 27,600.00 | $ 22,000.00 | ||||
EBIT | $ 72,740.00 | $ 62,000.00 | ||||
Gastos por intereses | $ 5,740.00 | $ 4,460.00 | ||||
EBT | $ 670.00 | $ 575.40 | ||||
Impuestos (40%) | 26,8% | 23,0% | ||||
Lngresos netos | $ 40,200.00 | $ 34,524.00 | ||||
F. Realice un anlisis de cambio porcentual. Qu le dice esto sobre el cambio en la rentabilidad? | ||||||
y la utilizacin de activos? | ||||||
Hojas de balance de cambio porcentual | Base | |||||
Activos | 2016 | 2015 | ||||
Efectivo y equivalentes de efectivo | ||||||
Inversiones a corto plazo | ||||||
Cuentas por cobrar | ||||||
Inventarios | ||||||
Total de activos corrientes | ||||||
Activos fijos netos | ||||||
Los activos totales | ||||||
Base | ||||||
Compromisos y equidad | 2016 | 2015 | ||||
Cuentas por pagar | ||||||
acumulaciones | ||||||
Pagar | ||||||
Total pasivos corrientes | ||||||
Deuda a largo plazo | ||||||
Responsabilidad total | ||||||
Acciones comunes | ||||||
Ganancias retenidas | ||||||
Capital comn total | ||||||
Pasivo total y patrimonio | ||||||
Base | ||||||
Estados de resultados de cambio porcentual | 2016 | 2015 | ||||
Ventas | ||||||
COGS excepto excluyendo depr. y amort. | ||||||
Depreciacin y amortizacin | ||||||
Otros gastos operacionales | ||||||
EBIT | ||||||
Gastos por intereses | ||||||
EBT | ||||||
Impuestos (40%) | ||||||
Lngresos netos | ||||||
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