EXHIBIT 120-1 Present Value of St. KSZ OOO Periods as 5 6 89 99 108 THS 12% 13% 14% 15 16% 17% 18 19% 20% 21% 22% 2320% 1 0.962 0952 0913 0935 0926 0917 09090901 0893 088 0877 08700862 0855 08470840 0833 0826 0820 0813 0806 0800 2 0925 0907 0890 0873 0857 0842 0826 0812 0797 0783 0769 0756 0743 0731 0718 0706 0694 0683 0672 0661 0650 0640 3 0899 0864 08400816 0794 072 0751 0731 07120693 0675 0658 0641 0624 06090593 05790564 0551 0537 0524 0512 4 0855 0823 0792 0763 0735 0708 0683 0659 0636 053 0592 0572 0552 0534 05160499 0482 04670451 0437 0423 0410 5 0822 0784 0747 0713 0681 06500621 0593 0567 0543 0519 0497 04760456 0437 0419 0402 0386 0370 0355 03410328 0790 0746 0.705 0666 0630 0596 0564 0535 0507 0480 0456 0432 0.410 0390 0370 0352 0335 0319 0303 0289 0275 0262 2 0760 07110665 0623 0583 0547 050 0482 0452 0425 0400 0376 0354 0333 03140296 0279 0263 0249 0235 0222 0210 B 0731 067 0627 0582 054 0502 0.467 0434 0.404 0376 0351 0327 0.305 0285 0266 0249 0233 0218 0204 0191 01790158 9 07030645 0592 054 05000460 0424 0.391 0361 0333 0308 0284 0263 0243 0225 0209 0194 0180 01670155 014 0134 50 0676 064 0558 0508 0463 0422 036 0352 0322 0295 0270 0247 0227 0208 0191 0176 0462 0549 0137 0126 01160107 11 0650 0585 05270475 0429 0388 0.50 0.317 0287 0261 0237 02150195 0178 0162 048 0135 0123 01120103 0094 0086 12 0625 0557 04970440397 0356 0319 0286 0252 0231 0208 0187 0168 0152 0137 0124 01120102 0092 0083 0075 0069 13 0 601 0530 0469 0415 0.368 0326 0 290 0258 0229 0204 0182 016354501300116 0104 0093 0084 0075 0068 0061 0055 0572 0505 042 0388 0340 0299 0263 0232 02050181 0160 011 0125 0111 0099 00RR 0078 0069 0062 0055 0049 000 15 05550481 0417 0362 0.315 0275 0239 0209 010 016001001230108 0095 0084 0074 0065 0057 0051 0045 0000 0015 0534 0458 03940379 0292 0252 02180188 093011 0123 0907 0093 0081 007 0062 0054 0047 0042 0036 0032 0078 17 0500436 037 0317 0270 0231 0198 0170 016 01250108 009 00800060 00600052 0045 0039 0034 0000 0026 0023 049404160350 029 0250 0212 010 0153 0130010095 0081 0069 00500051 004 003 0032 0028 00240021 003 19 0475 0.39 0331 027 0232 0194 0164 01380116 0008 009 007000600051 000 000 0001 0027 0073 0020 001 001 20 0456 037 0.312 0258 02150178 019 0124 004 007 0073 0061 0051 000 003 001 0026 0072 0079 004 OM 0012 21 049 00294 0242 0199 0164 0135 012 0093 0077 0064 0053 004 0037 007 0026 0022 006 0015 000 000 000 22 0122 0342 0278 02260184 0150 0123 0301 003 0068 0056 0046 0038 0022 0026 0022 006 005 000 000 0000 000 23 04060326 0202 0211 01700138 01120091 007 0060 0049 0000 002 0027 0022 000 0015 0012 000 000 0002 0006 24 0390 0.30 0247 0197 0158 0126 0902 002 0066 0053 0043 0035 0.028 0023 0019 0015 0013 000 000 0001 0006 0005 25 0.375 0295 023300146 0116 0092 0074 0059 0047 0038 0030 0024 0020 000 000 0000 0009 0.007 0006 0005 0004 20 0.361 0281 0220 0172 015 0106 0084 0056 005 0042 000 0026 0021 0017 OM 0011 000 000 0006 0005 0004 0000 27 0347 0208 0207 0161 0125 0.098 0076 0060 0047 0037 0029 0023 001 0054 0011 000 000 0005 0005 0000 0000 0002 28 om 0255 0196 0150011 0000 0000 0054 0012 001 0026 0020 0016 0012 000 0008 0.006 0005 0000 0003 0002 0002 29 0321 020 015 0541 002 002 0063 0048 00X70029 0022 001 000 0011 0008 0006 0005 0000 0000 0000 000 000 30 0.308 0231 014 0010099 00750057004 003 0026 0020 0015201 0002 0.007 0.0050004 0.002 0.003 000 000 000 40 020 02 0097 0067 006 0022 0022605 000 000 000 0004 0.002 0.002 000100010001 0000 0000 0000 0000 0000 HOD OD EXHIBIT 128-2 Present Value of an Annuity of S1 in Arrearsi Periods 4 5% 6 79 BY 9% 10% 11% 12 13 14% 15% 16% 175 18 19% 20% 21% 22% 23 20 25 0962 09520943 0935 0926 0917 09090901 0893 0885 08770870 0.862 0855 08470840 0833 0826 0820 0813 0806 OBO 2 1886 1859 1833 1808 1783 1759 1736 1713 1690 1668 167 1626 1605 1585 1566 1547 1528 1509 1492 147414571440 3 2.775 27732673 2624 2577 2531 2487 2444 2402 2361 2322 2283 2246 2210 2174 210 2106 2074 2042 2011 1981 1952 4 3630 354634653387 3312 324031703102 3037 29742914 2855 2798 2743 2690 2639 2589 2540 2494 248 2404 2362 5 4452 43294212 4100 39933890 3.791 3696 3605 3517 3433 3352 3.274 3199 3727 3058 2991 2926 2864 2803 2745 2689 6 5242 50764917 4767 4623 4486 4355 4231 4111 3998 3889 3784 3685 3589 3.198 3410 3326 3245 3167 3092 3020 2951 7 6.002 5786 5582 5389 5206 5033 4868 4712 4564 4423 4288 4160 4039 3922 3812 37063605 3508 3416 3327 3242 3161 8 67335.463 6210 5971 5747 5535 5335 546 4968 479946394487 43444207 4078 3954 3837 3726 3619 3518 3421 3329 9 7435 7108 6802 6.515 6247 5.995 5759 5537 5328 532 49464772 4607 4451 4.303 4163 4031 3.905 3.786 36733566 3463 10 8111 7722 73607024 6710 6.418 6145 5889 5650 5 426 5216 5019 4833 4659 4494 439 4192 4054 3923 3799 3682 3571 11 B760830678877499 7139 5.805 6495 6.207 5938 5687 5453 5234 5029 48364656 4486 4327 4177 4035 3902 37763656 12 9385 3863 83847943 7536 7161 6.814 6.492 6194 5918 5660 5.421 5197 4988 47934611 4439 4278 412739853851 3725 13 9.9869394 8853 8358 7904 7487 7103 67506424 6122 5842 5583 5342 5118 4910 4715 4533 4362 4203 4053 3912 3780 14 10563 9899 9.295 8.745 8.244 77867357 6982 6 628 6,302 6002 5724 5468 5229 5008 4802 4611 4432 4265 4108 3962 3874 15 11111 10 3809712 90 8559 8061 7606 7191 681 6462 6M2 5847 5575 5324 5092 1876 4675 4489315 4153 4001 7859 16 11652 10838 10.106.447 8851 8.311 7824 7379 6.974 6604 6 265 5954 5668 5405 5162 4938 4730 4536 4357 4189 4033 1887 17 12900 11274 10477 9763 9122 8544 8022 75497120 6729 6373 6047 5749 5475 5222 4990 4775 4576 4391 4219 4059 3910 13 12 659 1169010828100599372 8756 8201 2202 7250 640 6462 61285818 5534 5 273 5033 48124608 4419 424340803928 19 014 120851115810336 9604 8.950 8.365 783973666938 65506198 587 5584 5316 5070 4843 1635 442 4263 4097 3942 20 13 590 12 462 11470905949818 9129 8514 79632469 7025 6623 6.259 5929 5628 5353 5101 4870 4657 4460427941103954 21 M029 12821 11764 10836 0017 9292 8649 8075 7562 702 662 632 5 973 5665 5384 51274891 4675 44764292 4121 7963 22 14.451 163 12.042 1061 10.201 942 8.772 8.1767645 2170 673 6359 6011 5696 5410 5294909 4690 4488 4302 4.1303970 23 14.857 13489 1303 11272 10371 9580 8883 8266 7718 7230 6792 6399 604 5723 5432 5167 4925 47034499 437 41373976 24 15 247 1799 12.550 1146990529 9.707 985 8348 7784 7282 6835 6.434 6073 5746 5451 S1824937 4.7134507 438 43 3981 25 15622 1094 12783 1654 167598239077842278437330 6873 6464 6.097 5266 5467 51954948 4721 451 4373 4173985 26 1593 14375 3003 11826 10.810 9929 9161 BAB 7896 2372 6.906 6491 6118 578 54805 206 956 478 4520 4328 41513988 22 1633014643 13.211 11387 10 935 10.027 9232 8548 7913 7409 6935 654 6136 57985492 5 215 4964 4734 4524 4332 454 3990 28 16663 1898 1406 12137 11051 901169307 8602 7984 7441 6961 6534 6152 5810 5502 5 223 4970 473945284335 4157 3992 29 1598415141 3591 12.278 11158 10198 9370 8650 B022 7470 6.983 6551 6166 5820 550 5229 4975 4743 4531 4337 41593994 30 1729215372 13765 12.409 1125810234 942 8694 8055 2496 2003 6566 617 5.829.551 5235 4.9794746 4534 433941603995 40 19793 171596046 113211925 10.757 9779 8951 8.244 7634 705 6542 6213 58715548 5 258 49974760.4544 43471663999 The Atlantic Medical Clinic can purchase a new computer system that will save $8,000 annually in billing costs. The computer system will last for seven years and have no salvage value. Click here to view Exhibit 128.1 and Exhibit 128-2 to determine the appropriate discount factor(s) using tables. Required: What is the maximum price (le, the price that exactly equals the present value of the annual savings in billing costs) that the Atlantic Medical Clinic should be willing to pay for the new computer system if the clinic's required rate of return is: (Round your final answers to the nearest whole dollar amount) od Dok int Maximum Price rence 1. Nine percent 2. Twelve percent