Q1

Sermaye Varlklar Fiyatlandrma Modeli (CAPM) veya Fama ve French'in faktr modeli veya Arbitraj Fiyatlandrma Teorisi (APT) gibi ok faktrl modeller ile ilgili olarak aadaki ifadelerden hangisi yanltr ?

Yant seenekleri grubu

1.Bu modeller, bir pazarn, sektrn/endstrinin veya belirli bir yatrmn gelecekteki getirilerini tahmin etmek iin kullanlr.

2, Bu modeller ya piyasalarn balangta verimli olmasn ya da piyasalarn verimli hale gelmesini gerektirir.

3. Bu modeller, risk faktrlerini ayarlayarak daha iyi tahminler yapmak iin gelitirilebilir.

4. Bu modeller, belirli faktr riski seviyelerine sahip portfyler oluturmak iin kullanlr; rnein, genel piyasa hareketlerine kar daha dk duyarlla sahip portfyler veya enflasyondaki beklenmeyen deiikliklere kar daha yksek duyarlla sahip portfyler veya kk sermayeli hisse senetlerine daha dk duyarlla sahip portfyler oluturmak iin kullanlr. .

5. Bu modeller, uzun bir yatrm ufku olan ve risk alma istei dk, ancak risk alma yetenei yksek bir yatrmcnn likidite ihtiyacn hesaplamak iin kullanlabilir.

Q2

Sermaye Varlklar Fiyatlandrma Modeli (CAPM), bir yatrmn _______________ riskini, bu yatrmn beklenen getirisi ile ilikilendirir nk ______________________________________.

Yant seenekleri grubu

1.sistematik, nk sistematik risk eitlendirilerek uzaklatrlabilir

2. sistematik; sistematik olmayan risk eitlendirilebilir.

3. sistematik olmayan; nk sistematik olmayan risk bir limite kadar eitlendirilebilir.

4.toplam; nk sistematik risk bir limite kadar eitlendirilebilir

5.toplam, nk sistematik olmayan risk eitlendirilerek ortadan kaldrlamaz

Q3

Fama ve French'in faktr modeli veya Arbitraj Fiyatlandrma Teorisi gibi ok faktrl fiyatlandrma modelleri, Sermaye Varlklar fiyatlandrma Modeli ile karlatrldnda bir yatrmn beklenen getirilerini tahmin etmede ____________________ olarak kabul edilir nk ____________________.

Yant seenekleri grubu

1. stn; Sermaye Varlklar Fiyatlandrma Modeli, gerek dnyada ina edilmesi zor olan tek bir faktr kullanr.

2. aa; CAPM salam bir teorik ereveye sahipken, ok faktrl modellerin teorik bir erevesi yoktur.

3.benzer; her iki model de gereki olmayan ve gerek dnyada kullanlamayan varsaymlardan etkilenir.

4. stn; Artan sayda faktr, yatrmn her bir faktre kar duyarlln daha iyi lebilmektedir.

5. stn; Sermaye Varlklar fiyatlandrma Modeli, etkin bir piyasa varsayar